Ставка рефинансирования. Что это такое?
Ставка рефинансирования является одним из важнейших инструментов регулирования финансового рынка страны.
Ставка рефинансирования, или по-другому учетная ставка, - это годовой процент, который берет Центральный Банк РФ за кредиты, предоставляемые им коммерческим банкам. Статья 40 Федерального закона № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» от 10 июля 2002 года определяет, что под рефинансированием понимается кредитование Банком России кредитных организаций.
Зачем Банку России кредитовать другие банки? Кредиты страхуют коммерческие кредитные организации от временной нехватки финансовых ресурсов.
Рычаг регулированияСтавка рефинансирования является одним из важнейших инструментов регулирования финансового рынка страны и экономики в целом. Если Центробанк понижает ставку рефинансирования, займы дешевеют для кредитных организаций, а значит, в итоге - и для потребителей. Соответственно, растет спрос на товары и услуги, происходит стимуляция роста экономики.
Обратный процесс происходит при повышении ставки рефинансирования: уменьшается объем заимствований, увеличивается стоимость кредитов, экономические процессы замедляются.
Почему ставка рефинансирования не может вечно снижаться, если ее уменьшение так стимулирует экономику? Дело в том, что экономические процессы цикличны. И на определенных точках роста экономики наблюдается так называемый «перегрев» рынка, за которым следует кризис, если не принимать меры. Считается, что изменение ставки рефинансирования помогает избежать экономических спадов.
Процентное регулированиеСтавка рефинансирования служит важнейшим инструментом для процентного регулирования: к ее размеру «привязаны» кредитные и депозитные ставки. Она служит минимальным пределом стоимости кредитов. Депозитная ставка и ставка рефинансирования должны быть близки по размерам. Кстати, если вы видите в рекламе банков проценты по кредиту ниже ставки рефинансирования, а проценты по депозиту выше, знайте, что, скорее всего, вас вводят в заблуждение. Также это относится и к ПИФам, и к другим инвестиционным компаниям. Инвестиционный доход в 30% практически всегда - миф.
Фискальные функцииУ ставки рефинансирования в России есть еще одна важная функция - фискальная. То есть, на основе ставки происходят расчеты: например, большинство штрафов и пени в договорах между частными организациями рассчитываются на основе размера ставки рефинансирования Центрального банка, умноженной на различные коэффициенты:
Действующую на сегодняшний день ставку рефинансирования и динамику ее изменения можно посмотреть на официальном сайте Банка России: www.cbr.ru
Бесплатный телефон «горячей линии» программы: 8 (800) 555 85 39, www.88005558539.ru
 Последние новости
|
 |
